Unternehmen altersbedingt verkaufen — Zeit für einen geordneten Ruhestand

Die Faustregel: Beginnen Sie fünf bis sieben Jahre vor Ihrem gewünschten Ruhestandstermin mit der Nachfolge. Klingt lang? Ist es aber nicht. Ein Verkaufsprozess selbst dauert sechs bis zwölf Monate, davor stehen Bewertung, Aufbereitung, ggf. steuerliche Umstrukturierung (Holding, Verlustverrechnung, Betriebsaufspaltung), Klärung der Familiensituation und die schrittweise Loslösung des Betriebs vom Inhaber.

Wer erst mit 66 anfängt und mit 67 in Rente will, verkauft unter Zeitdruck — und Zeitdruck kostet Preis. Wer mit 60 anfängt, verkauft im richtigen Moment und zum richtigen Preis.

Für altersbedingte Verkäufe kennt das Steuerrecht mehrere Erleichterungen: den Freibetrag nach § 16 Abs. 4 EStG (bis zu 45.000 €, einmal im Leben, ab 55 oder bei dauernder Berufsunfähigkeit), die ermäßigte Besteuerung außerordentlicher Einkünfte nach § 34 EStG (Fünftelregelung oder ermäßigter Steuersatz), sowie bei Anteilen im Betriebsvermögen die Regelungen des § 8b KStG bei Holdingstruktur.

Diese Vorteile greifen nur, wenn Voraussetzungen und Fristen eingehalten sind. Wir arbeiten von Anfang an mit Ihrem Steuerberater zusammen — und stellen bei Bedarf Kontakte zu M&A-erfahrenen Beratern her.

Kaum ein altersbedingter Verkauf endet mit dem Notartermin. Fast immer folgt eine Übergabephase, in der Sie den Käufer in Kunden, Lieferanten, Bank und Mitarbeiter einführen. Typisch sind drei bis 24 Monate — je nach Betriebsgröße und Komplexität.

Diese Phase muss vertraglich klar geregelt sein: Zeitraum, Vergütung, Weisungsbefugnisse, Aufgabenkatalog. Sonst entsteht Reibung — genau dort, wo Sie sie am wenigsten brauchen.

Drei Klassiker, die im altersbedingten Verkauf häufig zusätzlichen Klärungsbedarf verursachen: Betriebsimmobilien im Eigentum des Gesellschafters (Betriebsaufspaltung — bleibt oft beim Verkäufer und wird verpachtet), Pensionszusagen zugunsten des Geschäftsführer-Gesellschafters (Freistellung, Auslagerung, Rentenlösung) und persönliche Bürgschaften des Verkäufers gegenüber Banken (müssen zwingend vor Closing abgelöst werden).

Wir bringen diese Themen früh auf den Tisch, damit sie zum Closing sauber gelöst sind.

Passende Käufer sind Nachfolger aus der Belegschaft (MBO), MBI-Kandidaten mit Branchenerfahrung, Family Offices mit Fokus auf Kontinuität, kleinere Strategen und in geeigneten Fällen Mitarbeiter- oder Genossenschaftsmodelle. Wir wählen aus, was zu Ihnen und Ihrem Betrieb passt — und starten die Ansprache erst nach Ihrer Freigabe.